政府債台高築 加人工作不穩定
央行3降壓力測試基準利率 貸款經紀料助房市效果有限
【明報專訊】加拿大央行昨再次降低壓力測試的基準利率15點子﹐達到4.79%。這是新冠肺炎疫情爆發以來﹐聯邦政府第3次降低這個利率。
加拿大各大銀行公布的5年期貸款利率近幾個星期有所下降﹐已經足夠推動央行正式將壓力測試的基準利率下調。
降至4.79厘仍有下調空間
本地貸款經紀劉越說﹐央行的壓力測試基準利率是根據各大銀行的5年期利率調整的。由於大銀行目前還在下調貸款利率﹐因此可以認為央行的壓力測試利率仍有下降的餘地。
他覺得對基準利率做這些調整對房市回暖總體影響有限﹐但至少是轉變了原來「刻意打壓」的態度。畢竟疫情造成經濟多方面的衰退﹐需要有所扶持。
另一位貸款經紀馮瑾也認為﹐雖然下降壓力測試基準利率﹐目的是希望幫助房地產市場。但單靠這一點是不夠的﹐因為目前整個形勢不穩定﹐全球疫情依然嚴重﹐加拿大經濟受到嚴重打擊﹐聯邦和安省政府都是債台高築﹐不少人工作不太穩定﹐種種因素下﹐使人們買房的願望不是很強。
另外﹐觀望的人也不少。有些人期待房產市場可能出現回落﹐希望到時候再入市。
疫情於3月中旬爆發時﹐該測試基準利率下調了15點子﹐從5.19%下降到5.04%。到了5月﹐又降10點﹐到4.94%。
經過昨天的再次下降﹐使一個合格的借款人﹐即使收入相同﹐現在比5月份的時候可以借到更多錢﹐增加其購買力1.5%。
如果按照三月的利率﹐一個10萬年薪的人﹐如果首期支付了10%﹐那麼通過4.94%的壓力測試﹐可借款523,410元。但按照新的利率﹐相同情況﹐借款人可獲得531,230元的貸款。區別是7,820元。
貸款公司Dominion Ledding的首席經濟師庫珀(Sherry Cooper)說﹐她觀察到﹐壓力測試基準率上升的時候很快﹐但疫情爆發後貸款利率迅速下降時﹐測試利率並未同步。現在的基準利率離開現實比較近了。
比較利率的網站Ratehub.ca創辦人之一的萊爾德(James Laird)表示﹐過去幾年中實行的壓力測試﹐使得許多買家不容易合格。現在基準利率下降﹐對於首次買家是個好消息。
聯邦政府今年2月曾表示﹐考慮修改壓力測試的規則。初步計劃會在4月公開。但疫情爆發後﹐許多事情停擺。這個修改設想也是無疾而終。壓力測試於2017年開始實施﹐目的是為當時被認為過熱的房產市場降溫。
